Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

Справка iShares Core US Aggregate Bond (#AGG)

Другие статьи канала Фундаменталка

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

​​Для чего Treasuries в моём портфеле?

Привет! 💋

Вчера ты задал мне вопрос в личку про #прибыль

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться
Евробонды Jaguar / Cтоит ли инвестировать сейчас?

Привет! 💋

Еврооблигации
- хороший финансовый инструмент, который позволяет российскому инвестору сохранять и приумножать свои сбережения в твердой валюте. Сегодня посмотрим на евробонды компании Jaguar и решим, стоит ли покупать облигации данной компании

🧐 Почему это интересно?

Дело в том, что на финансовое положение компании ухудшалось в течение всего 2018 г. из-за неясной перспективы торговых взаимоотношений ЕС и UK, а также из-за Brexit. Появились слухи, что компания может временно приостановить работу двух заводов. Jaguar Land Rover решает выпустить облигации с погашением в 2026 г. доходность которых была 4% годовых. Сейчас же облигации торгуются по цене 80% номинала и доходность составляет 11,7 % в EUR
- что довольно неплохо.

📊 Краткие характеристики облигации

Вид: ОблигацияГруппа: КорпоративныеРынок: СШАISIN (тикер) : XS1881005976Номинал: 1000 Цена выпуска: 100 EURКупон: 4,5 EUR Количество выплат в год: 2Текущая доходность: 11,7 %Право досрочного погашения: нет

❗️ Какие последние новости говорят в пользу данных облигаций?

Совсем недавно было заключено торговое соглашение (по некоторым положениям велись споры несколько месяцев) между ЕС и Великобританией. Соглашение состоит из двух тысяч страниц его еще нужно внимательно рассмотреть по пунктам, но уже сейчас можно предположить, что данная новость позитивно повлияет на компанию Jaguar Land Rover. А в будущем финансовое положение компании может быть более стабильным.

✅ Подводим итоги:

В Jaguar Land Rover очень много очевидных проблем: это и провальные продажи на китайском рынке и снижение продаж в Европе, а также убытки в течение нескольких прошлых лет. Но все эти проблемы важны по сути для акций компании. Реальных же угроз для держателей евробондов пока не видно. Показатель Net debt/EBITDA находится на уровне 1, что говорит нам о достаточно комфортном и безопасном уровне долга. Поэтому данные облигации можно добавить в свой портфель как венчурную инвестицию.

Если пост был полезен, посоветуй мой канал ФундаменталкаДелай репосты, подписывайся!

#Jaguar

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться
​​

Привет! 💋

Казалось бы, закрытый вопрос второго пакета стимулов #дивиденды

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться
В бумагах Walt Disney Co. поезд уже ушёл?

Привет! 💋

С апреля этого года акции компании уже успели взлететь на 45% (с $96 до $173). Давай сегодня чуть подробнее остановимся на #доход

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться
Citigroup или JPMprgan: что взять в портфель?

Привет!💋

В текущих экономических реалиях многие инвесторы стараются найти недооценённые акции, особенно в банковском секторе. JPMorgan Chase &
Co. ( NYSE: JPM ) и Citigroup ( NYSE: C ) являются кредитными организациями с большой капитализацией, но какая из них лучше? Мы будем сравнивать две компании на основе их прибыльности, дивидендов, прибыли, риска, оценки и институциональной собственности.

Инсайдеры и фонды

Институциональным инвесторам принадлежат 63% и 68% JP и Citigroup соответственно, инсайдерам же в обеих компаниях принадлежит менее одного процента – 0,8% у JP и 0,1% у Сitigroup. Высокая доля фондов в акциях компании говорит о том, что крупные инвесторы верят в долгосрочный рост цен на акции этих компаний.

Дивиденды

JPMorgan выплачивает годовые дивиденды в размере 3,60 доллара на акцию и имеет дивидендную доходность 2,9%. Citigroup выплачивает годовые дивиденды в размере 2,04 доллара на акцию и имеет дивидендную доходность 3,4%.

JPMorgan выплачивает 34,4% своей прибыли в виде дивидендов. Citigroup выплачивает 26,9% своей прибыли в виде дивидендов. Обе компании имеют хорошие коэффициенты выплат и должны иметь возможность покрывать свои дивидендные выплаты за счет прибыли в течение следующих нескольких лет.

Мультипликаторы

JP vs CitigroupROE: 10,8% vs 6,5%ROA: 0,8% vs 0,5%P/S: 2,6 vs 1,2P/E: 11,9 vs 8

JPMorgan является более эффективным вариантом, однако, по текущей оценке, Citigroup имеет выше дивиденды и ниже мультипликаторы, что указывает на неоцененность акций последнего. По мнению аналитиков целевая цена JPMorgan составляет $113, что предполагает снижение на 8%, а целевая цена для Citigroup $70,5, что указывает на потенциал роста в 17%.

Если пост был полезен, посоветуй мой канал ФундаменталкаДелай репосты, подписывайся!

#C

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

Привет! 💋

Уже завтра большинство глобальных площадок будут закрыты в честь Рождества🎄🎉 Тем самым российский рынок лишится львиной доли ликвидности, в отсутствие которой могут наблюдаться хаотичные движения в отдельных бумагах, повышая краткосрочные риски торговых операций.

В ближайшие дни может решиться судьба сделки по #нефть

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

​​💼 Syneos Health как #SYNH

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

В преддверии рождественских праздников активность на рынках снижается

Привет! 💋

Европейский фондовый рынок во вторник вырос после снижения в понедельник. Европейские площадки отыгрывали принятие новых бюджетных стимулов в США. Общеевропейский фондовый индекс STOXX 600 закрылся ростом на 1,18%, британский индекс FTSE 100 увеличился на 0,57%, немецкий DAX и французский CAC прибавили 1,3% и 1,36% соответственно.

Порцию оптимизма на европейский рынок добавила перспектива соглашения по Брекзиту. Переговорщик от ЕС во вторник заявил, что две стороны приблизились к соглашению по рыболовству
- важному пункту расхождений
- за несколько дней после того, как переходный период для Brexit закончится. Кроме того, данные Великобритании показали, что экономическое восстановление в третьем квартале, было более быстрым, чем ранее полагали. Индекс вырос на 0,6%.

Американские индексы демонстрировали разнонаправленную динамику. По итогам основной торговой сессии индекс Nasdaq увеличился на 0,51% до 12807,9 пункта, Dow потерял 0,66% до 30015,5, а S&
P500 просел на 0,21% и составил 3687,
3. Несмотря на принятие Конгрессом США нового пакета стимулов, новый штамм коронавируса, выявленный в Великобритании, добавил нервозности на рынки ⚠️

#капитал

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

SWOT-анализ по ВТБ: (почему я сейчас покупаю его)

Привет!💋

Если провести аналогию между Сбером и ВТБ, то для меня первый – это фундаментально сильный лидер своего сектора, а ВТБ нужны дополнительные стимулы, чтобы догнать поднявшегося с 1 ноября на 32% Сбера. Возможно, ВТБ экономит силы и наращивая резервы, совсем забывая про дивиденды, которые я очень люблю. Однако, я ещё готова подождать в надежде, что ВТБ ещё сможет меня удивить.

✅ Плюсы:

- ВТБ стал победителем в номинации «Банк 2020 года», по версии британского журнала «The Banker», как лучший российский банк.

- Судя по мультипликаторам, у ВТБ большой потенциал роста. Р/Е =3,
6.

- ВТБ планирует увеличить прибыль до 300 млрд.руб. к 2022 году.

- Имеет хороший сервис для инвестиций, не отстает от Тинькофф по мультикартам и кэшбэкам.

🅾️ Минусы:

- Согласно фин.отчета по МСФО чистая прибыль за 10 мес. и в октябре 2020 снизилась на 56,3 и 72,4%, до 64,5 млрд. и 5,4 млрд.руб. соответственно.

- Владельцами являются подконтрольные государству компании: ГК Агентство по страхованию вкладов – 47%, Минфина РФ
-33%, Росимущество – 12%. Такая зависимость сдерживает свободу действий ВТБ.

- Следствием лоббирования государственных интересов является неэффективный менеджмент, которому приходится совершать сомнительные операции. Недавно ВТБ участвовал в приобретении доп.эмиссии Аэрофлота, спасая его от банкротства за свой счет.

- ВТБ наращивает резервы под убытки от кредитов в ущерб дивидендам. Слабая див. политика привела к тому, что на выплату дивидендов за 2019 год ВТБ выделил всего 10% от чистой прибыли (2,2% дивидендов), тем самым, в очередной раз, не оправдав ожидания акционеров.

⚠️ Риск

- Падение платежеспособности населения.

- В 2021 прогнозируется снижение прибыли банковского сектора в России на 50 % из-за череды банкротств и отмены послаблений по резервированию реструктурированных кредитов.

📈 Перспективы

- Может быть реорганизация и сменится менеджмент, а это повысит эффективность компании и на выплату дивидендов будет выделяться до 50% прибыли.

- Соотношение ВТБ/Сбер на исторических минимумах. Потенциал роста ВТБ доминирует. В следующем, в 2021, политика ВТБ «тише едешь
- дальше будешь» должна принести свои долгожданные плоды, и мы увидим 0,045руб за акцию и выше.

Если пост был полезен, посоветуй мой канал ФундаменталкаДелай репосты, подписывайся!

#SWOT

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

​​Американский фарм для диверсификации портфеля

Привет! 💋

Вторник я решила начать с Cigna Corporation, посмотрим на финансы компании.

Cigna Corporation
- глобальная организация по оказанию медицинских услуг, вместе со своими дочерними предприятиями (Select, International и Medicare Advantage), объединяющихся под общим названием #фарм

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

​​Привет! 💋

Я уже рассказывала тебе про интересные фонды от могущественной УК BlackRock. Если вдруг захочешь вспомнить
- про ETF AOR здесь, про ETF TLT тут

Сегодня несколько слов про ещё один заслуживающий внимания фонд iShares U.S. Real Estate ETF. Данный индекс отражает динамику цен на акции американских компаний строительной отрасли. Инвестиционная стратегия фонда заключается в следовании за индексом Dow Jones U.S. Real Estate Index.

В состав фонда включаются акции REIT, обращающиеся на американских биржах. В настоящий момент в ETF присутствуют акции 113 компаний. СЧА приблизительно 3 млрд долл., комиссии за управление 0,42%. 🔥Дивиденды выплачиваются ежеквартально, дивидендная доходность
- 3,71%. Доходность в баксе отличная, на графике ниже виден прирост на $
10.000 за 20 лет.

Обычно про ETF IYR я смотрю здесь

Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!

#доход

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

Привет!💋

Предстоящая неделя ожидаемо будет минимально насыщенной на события. Кстати,
25.12
- Рождество Христово у западных христиан🌲

Во вторник Британия отчитается об изменении объема ВВП, сальдо платежного баланса и объема коммерческих инвестиций за 3-й квартал. В этот же день Германия опубликует индекс потребительского климата от Gfk за январь.

В США стоит отметить публикацию изменения объема ВВП за 3-й квартал и ценового индекс за 3-й квартал во вторник. В среду США сообщат об изменении личных доходов и расходов за ноябрь и опубликуют индекс настроения потребителей от Университета Мичигана за декабрь. В четверг США объявят об изменении объема заказов на товары долгосрочного пользования за ноябрь и числа первичных обращений за пособием по безработице.

#доход

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться
SWOT анализ по TCS Group. Что впереди?

Привет! 💋

Я так люблю все то, что связано с деньгами. И поэтому, с удовольствием, расскажу вам о TCS Group
- о банке Тинькофф. Почему он так волнует меня? Я восхищаюсь его основателем, Олегом Тиньковым, который всего за 14 лет создал такую серьезную кредитную организацию – современный онлайн-банк, в котором одних только брокерских счетов более 2,4 млн. при общем количестве на Мосбирже – 7,5 млн.

✅Плюсы:


1. Это дивидендная компания стабильного исторического роста, даже в тяжелые времена.
2. Рекордная чистая прибыль за 9 мес. 2020г., больше ожиданий: 31,9 млрд.руб. (+26,9% г/г).
3. Прибыль от сервиса Тинькофф Инвестиции за 9 мес. текущего года увеличилась в 8 раз г/г, до 2,2 млрд.руб.
4. По объему активов банк является лидером среди частных банков РФ и третьим после ВТБ и Сбера.
5. Обслуживает более 12,1 млн.клиентов, из них +0,9 млн. за 3 квартал.
6. Как и крупные банки продолжает формировать резерв. За 9 мес. 2020 в кубышку ушло 35 млрд.руб.
7. Уже 41% выручки – не от кредитов. Годом ранее всего 33%. И если убрать весть кредитный доход, банк справится с операц. расходами за счет комиссий.
8. Имеется большой кеш (43% от активов), что придает банку запас прочности.
9. P/E = 11 и это все еще не дорого, для такого растущего банка.
10.Самая высокая рентабельность среди банковского сектора России

🅾️ Минусы:


1.Была отменена сделка с Yandex, которая сулила банку большой приток новых клиентов.
2. Недавно председатель правления "Тинькофф" продал бумаги группы на $14 млн.
3. А сам Олег Тиньков продает бумаг на $325, планируя вырученные средства направить на урегулирование личных юридических проблем. Его доля сократится до 35,1%.
4. США обвиняет Тинькова в сокрытии доходов на сумму свыше $1 млрд. Ему грозит 50% процентный штраф от суммы сокрытия.
5.У Олега серьезные проблемы со здоровьем, суд по экстрадиции в США перенесен на весну 2021г.

⚠️ Риски:

Вызывает беспокойство продажа значительных пакетов акций основателем и топ- менеджером, которым лучше нас известны перспективы развития банка. Обнадеживает то, что они, все-таки, не полностью избавились от своих бумаг.

📈 Возможности:

Банк является кандидатом на ближайшее включение в индекс MSCI.АФК «Система» планирует стать владельцем TCS Group.

Оптимистичный прогноз банка на ближайшее время:

- достижение целевого уровня
- 2700руб. за акцию, что выше текущей цены на 10%.- чистый прирост кредитного портфеля
- около 10%;
- стоимость риска
-10-11% (ранее
- около 12%);
- стоимость фондирования
- около 4% (ранее
- около 5%);
- ожидаемая чистая прибыль
- не менее 44 млрд. руб. за 2020 год
- в 2021 году ожидается рост банковского сектора за счет цифровых сервисов

В настоящее время инвесторы оптимистично оценивают будущие темпы роста бизнеса данной компании.

Если пост был полезен, посоветуй мой канал ФундаменталкаДелай репосты, подписывайся!

#SWOT

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

Самое популярное на канале за неделю

Привет! 💋

Время подвести итоги за прошедшие 7 дней. Для твоего удобства собрала материалы в единый список:

Анализ отчёта американского ретейлера Costco Поговорили про отраслевой фонд FinEx Gold ETF Перспективы Сбербанка в 2021 году Инвестидея по Baozun Inc. Обзор ETF по урановым производителям и ядерной энергетики Экосистемы Сбер и Яндекс: противостояние

Увидимся уже в понедельник. Хороших выходных! ☺️

Фундаменталка
Рынки и инвестиции
Подписаться

​​💼 Инвестиции в фармацевтику

Привет! 💋

Сегодня немного поговорим про биофармацевтическую компанию Vertex Pharmaceuticals, занимающуюся лечением опасных для жизни генетических заболеваний.

▫️Планы и перспективы. Компания сегодня активно занимается стратегическим развитием
- заключает множество соглашений для дальнейшего сотрудничества по разработке и внедрению новых препаратов, лицензий.

К примеру, в сентябре 2020 года было заключено новое стратегическое соглашение о сотрудничестве и лицензировании с #фарм

Рейтинг авторов

  • "Записки Дизайнера" (про дизайн и только про него 157 157 157
  • (Не) только немецкий 157 157 157
  • #анямастерконтента 157 157 157
  • #Фудтех 157 157 157
  • 10 идей и трендов дня 157 157 157
Показать весь рейтинг
Загрузка ...